Инвестиционная деятельность и связанные с ней риски

1 Инвестиции и влияние на них макроэкономических показателей

Основные макроэкономические показатели, влияющие на инвестиции, следует разделять на несколько основных категорий:

• Показатели рынка благ – ВВП (Внутренний Валовой Продукт), ВВП на душу населения, ВНП (Валовой Национальный Продукт);
• Показатели рынка труда – уровень безработицы, уровень профессиональной занятости;
• Показатели денежного рынка – уровень и параметры инфляции, результативность кредитно-денежной стратегии государства;
• Показатели валютного рынка – изменения в соотношениях курсов валют;
• Показатели рынка ценных бумаг – объемы капитализации ценных бумаг, уровень ликвидности.

Реальные инвестиции и многие виды инвестиций в ценные бумаги, включая акции, облигации, фьючерсы и другие, находятся в прямой зависимости от различных макроэкономических показателей, что в свою очередь приводит к зависимости между ожидаемой прибылью и состоянием национальной экономики.

К сожалению, на макроэкономические показатели невозможно воздействовать, а часто и предугадать. Согласно современной макроэкономической теории, рынок развивается циклически со своими спадами и подъемами.

Рецессия национальной экономики почти всегда ведет к обогащению одних и полному разорению других. Часто это связано с невозможностью оперативно отреагировать на изменения в экономической ситуации.

«Иногда инвестиции оказываются неликвидными или слишком быстро теряют в цене».

Изменения в макроэкономических показателях всегда является сигналом к действию для инвестора, но лишь в том случае, когда эффективность и безопасность его инвестиций находятся в тесной зависимости от экономической обстановки в мире и стране.

Многие виды интернет-инвестиций частично отвязаны от некоторых макроэкономических показателей. Стартапы, к примеру, могут приносить огромные прибыли даже в условиях сильнейшей рецессии национальной экономики. Частично это связано с размещением денег в иностранной валюте, частично с тем фактом, что тенденции на рынке можно и нужно использовать для обогащения, что успешно делают опытные управляющие.

2 Риски интернет-инвестирования

Рассмотрим основные риски инвестора, которые необходимо брать в расчет при выборе объекта инвестирования.

• Экономические риски, связанные с макроэкономическими показателями, показателями национальной экономики, общей финансовой и кредитно-денежной стратегиями государства
• Технологические риски. Сложность организации производственного процесса, объем амортизационных расходов, зависящий от надежности оборудования и необходимых темпов обновления производственных мощностей
• Политические риски, связанные с ситуацией внутри страны и за ее пределами, решениями государственной власти
• Социальные риски. Общество играет огромную роль в успехе тех или иных инвестиционных проектов, основными рисками при реальном инвестировании составляют забастовки и другие социальные кризисы
• Правовые риски, связанные с отсутствием или несовершенством существующей правовой базы
• Экологические риски, очевидно, связанные с воздействием на результат инвестиционной деятельности природных или техногенных катаклизмов

Как мы уже говорили, на интернет-инвестирование в меньшей степени влияют макроэкономические показатели и состояние экономики. У инвестора больше выбора, есть возможность уменьшать финансовые риски путем активной диверсификации собственного портфеля активов.

Не самое значительное влияние оказывают социальные, экологические и даже технологические риски. Очень часто инвестор не вкладывает свои деньги напрямую, а временно размещает капитал, сохраняя его ликвидность, что является одним из главных преимуществ интернет-инвестирования в целом.

«Главными рисками для интернет-инвестора в России являются политические и правовые риски, что связано с наличием большого количества “дыр” в законодательстве РФ, когда дело касается регуляции финансовой деятельности в новых областях коммерции».

Внедрение новых налогов, изменения в законодательстве могут и уже существенно повлияли на эффективность тех или иных инвестиционных инструментов. Примером можно считать недавние изменения в ФЗ №115 «О противодействии легализации (отмыванию) доходов…», согласно которым все брокеры Форекс должны будут предоставлять полный отчет о своей деятельности уполномоченным органам.

Это изменение уже стало тревожным звоночком для десятков небольших брокеров, у которых отсутствовали необходимые лицензии и документы.

3 Стартапы и краудинвестинг

В условиях, когда многие инвестиционные инструменты начинают подвергаться воздействию все большего спектра рисков, интернет-инвестор должен искать качественно новые методы размещения капитала, которые способны принести ощутимый доход в краткосрочной перспективе.

Только в этом случае можно обеспечить стабильную прибыль от вложений и относительную безопасность инвестиций. Одним из вариантов являются онлайн-стартапы, которые часто предлагают новаторские идеи, достойные активного финансирования.

Большинство данных проектов также стараются выйти из сферы влияния нескольких категорий рисков, стараясь создавать свои стратегии развития так, чтобы на них не действовали социальные кризисы, технологические проблемы и многое другое.

Примером подобного стартапа можно считать и наше совместное с МФО «ТрансКредит» начинание – «Доли Инвестиционного Партнерства». Качественно новый инвестиционный продукт, ориентированный на активных интернет-инвесторов, которые смогут использовать собственные активы на ShareInStock для получения быстрых займов.

Краудинвестинг – перспективный метод интернет-инвестирования, который во многом отвязан от множества рисков, но все же косвенно сопряжен с ними.

«Основным плюсом краудинвестинга является возможность вложения средств в десятки независимых проектов, что позволяет диверсифицировать и обезопасить инвестиции».

Выбранные стартапы и проекты могут быть более или менее рискованными, что зависит от набора рисков, характерных для соответствующей области деятельности. Таким образом инвестор напрямую не зависит от различных видов рисков и ограничивает собственные риски путем диверсификации вложений.

Паспрофит предлагает пользователям интересный продукт, «Акционные портфели». Это возможность обезопасить инвестиции путем приобретения сбалансированных портфелей активов по дисконтной цене, чтобы увеличить потенциальную прибыль.

Данный продукт основан именно на том, что влияние традиционных инвестиционных рисков можно свести к минимуму путем приобретения долей перспективных стартапов с разными уровнями финансовых рисков. Подобный подход делает краудинвестинг очень привлекательным методом вложения средств в нынешних условиях.